Por Kevin P. Gilmore
Del Director
Ocasionalmente, los participantes nos preguntan si podríamos agregar ciertos fondos mutuos a nuestra estructura del Plan que creen que son más bíblicamente responsables. Si bien los méritos de tal solicitud son loables y llevarla a cabo puede sonar simple, la realidad es que hay tantas definiciones de lo que encaja en esta categoría como denominaciones confesionales. Lo que es bíblicamente responsable para mí puede no parecer bíblicamente responsable para usted, y tratar de averiguar dónde trazar la línea y cómo administrar el proceso de selección podría ser una tarea desalentadora.
Hay un número limitado de fondos mutuos disponibles en el mercado minorista hoy en día que afirman invertir de una manera bíblicamente responsable. Entonces, ¿por qué no los agregamos a nuestra mezcla actual? En primer lugar, se necesita un volumen significativo de activos iniciales para poder agregar dicho fondo a nuestro Plan. En segundo lugar, sabemos que administrarlos tiene un costo que es mucho más alto que los incurridos dentro de nuestro Plan actual. No podemos acceder a precios de tarifas a nivel institucional con descuento para los participantes que invierten en este tipo de fondos mutuos. Los participantes deberán determinar por sí mismos si el mayor costo que conlleva invertir en ellos es aceptable para el rendimiento relativo que reciben.
Según algunos consultores independientes, Pensions and Benefits USA (P&B), tiene una de las estructuras de tarifas de menor costo en la industria de prestaciones eclesiásticas, y recientemente logramos reducir aún más el costo promedio para los participantes.
Los colegas que administran otros planes denominacionales eclesiásticos nos dicen que su experiencia ha demostrado que el uso de esta opción ha tenido éxito en satisfacer los deseos de los participantes que quieren opciones de inversión más bíblicamente responsables, pero sólo alrededor del cinco por ciento de sus participantes eligen utilizarla.
Esperamos que esta opción esté disponible para los participantes a principios del segundo trimestre de 2023. Si bien ampliará las opciones para invertir, los tipos de inversiones disponibles a través de él se limitarán estrictamente a los fondos mutuos que cotizan en la bolsa (sin acciones individuales, bonos u otros tipos de estructuras de valores complejas).
Todos los fondos dentro de nuestro Plan actualmente son monitoreados trimestralmente por el Comité de Inversiones Nazareno y un asesor de inversiones independiente. Los fondos elegidos a través de esta Opción por los participantes se invertirán bajo su propio riesgo y no serán monitoreados por P&B ni por el Comité de Inversiones. Por lo tanto, dependerá de los participantes individuales medir el progreso de sus rendimientos, el nivel de riesgo y los costos y tarifas subyacentes asociados con cada fondo. Debido a que estas serán inversiones de fondos mutuos "minoristas", P&B no podrá negociar la estructura de activos o los niveles de tarifas. Por esta razón, el uso de la Opción requerirá la ejecución de la documentación y las divulgaciones apropiadas que identifiquen claramente a los participantes los riesgos asociados que están asumiendo para utilizarla.
Cuando esta opción esté disponible, anunciaremos los detalles a través de nuestros canales de comunicación habituales. Estos mensajes darán instrucciones sobre los requisitos para ser elegible y cómo acceder a la ventana de inversión de opciones proporcionada a través de nuestro encargado de registros, Fidelity Investments.
Kevin P. Gilmore se desempeña como director ejecutivo de Pensions & Benefits USA para la Iglesia del Nazareno.